Открываем депозит в рублях в июне

С 10 мая по 13 июня значения ставок в банках России по сравнению с предшествующим месяцем снова понизились. В 9-ти финогранизациях доходность депозитов (сумма - 50 тыс. руб. и фиксированные ставки), снизилась. Как результат, среднее значение ставки по годовым вкладам уменьшилось на 0,24 п.п., составив 7,05% годовых. Снижение доходности депозитов на 3 года составило 0,1 п.п. (5,69% годовых).

Вместе с тем произошло повышение средних ставок по вкладам на 1,5 и на 2,5 года, что связано с тем, что в мае в ВТБ Банке Москвы произошло повышение ставок по вкладу «Максимальный доход» на все сроки. Как сказал руководитель службы сберегательных и комиссионных продуктов банка ВТБ Наталья Сумакова, банк пошел на этот шаг, стремясь к унификации доходности по депозитам для вкладчиков, имеющих небольшие и крупные суммы размещения. Теперь ставка по депозитам на сумму от 1 тыс. до 1,5 млн руб. на один срок сравнялась.

Отмечен рост максимальных ставок по вкладам и в Бинбанке. Но тут дето в том, что в прошлом месяце в банке был снижен порог входа по вкладу «Максимальный процент».

По словам банкиров, ставки по депозитам нацвалюте снизились из-за избытка ликвидности в банковском секторе. По словам управляющего директора Бинбанка Рината Амерова, банкам не доступно размещение всех привлеченных средств из-за того, что доходы населения сократились, экономика переживает стагнацию, ухудшаются потребительские ожидания, поэтому им не нужна дополнительная ликвидность и доходность депозитов падает.

К тому же, в текущем месяце на динамике средних ставок могло отразиться и снижение доходности по депозитам в Сбербанке - таково мнение генерального директора Frank Research Group Юрия Грибанова. С 1 июня в банке были снижены ставки по рублевым вкладам, снижение составило 0,1–0,5 п.п. Сбербанк, по большому счету, является маркетмейкером, и рынок чутко реагирует на изменение ставок в нем — этот сигнал даже более важен, чем изменения ключевой ставки.

Самая высокая ставка по годовым депозитам, по состоянию на 13 июня, предлагается в Бинбанке. Доходность годового вклада на 50 тыс. руб. составит 8,2%. На втором месте следующие банки: МКБ, Совкомбанк и МИБ, предлагающие доходность в 8% годовых.

Самые выгодные условия по депозитам на год предлагаются в Совкомбанке — 7,4% годовых. Немного меньше ставка Росбанка, там доступно размещение можно на 3-годичный срок под 7,1% годовых.

К чему готовиться летом?

По мнению экспертов, ставки по депозитам продолжат снижаться. В перспективе 2-3 месяцев вряд ли снижение превысит 0,5 п.п.

Доходность депозитов может снизиться из-за решения Банка России по ключевой ставке, очередное заседание пройдет 16 июня. Ожидания рынка связаны со снижением ставки на 0,25 п.п. (9% годовых), что может надавить на ставки по вкладам в банках, хотя это влияние будет сложно заметить сразу.

В течение года, по мнению Грибанова, ключевую ставку могут снизить еще раз, и снижение, возможно, составит уже более чем на 0,25 п.п. Уровень инфляции почти приблизился к целевому показателю в 4%. Если в течение ближайших месяцев ее уровень не изменится, а прогнозы будут оптимистичны, то вполне можно допустить более ощутимое снижение регулятором ключевой ставки. Ожидая, что ключевая ставка снизится более радикально, возможен пересмотр в крупнейших банках своих предложений по депозитам.

На доходности депозитов может сказаться влияние и других факторов. По мнению Амерова, это связано с ожидаемым в конце лета ослаблением курса нацвалюты. Второй фактор связан с тем, что появятся новые долговые инструменты для клиентов. И если это явление перерастет в масштабное, банкам придется отреагировать на это, прекратив дальнейшее снижение ставок.

По мнению экспертов, нужно подбирать вклад, учитывая его доходность. Самые выгодные в этом плане – не пополняемые депозиты. Ставки по ним депозитам могут разниться в сторону увеличения на 0,7–0,8 п.п. при размещении на 1 год.

Как считает Юрий Грибанов (Frank RG), вкладчики должны обратить внимание на биржевые инструменты. Для россиян вполне подходят ОФЗ и ряд корпоративных облигаций. Доходность рублевых бондов, например, Сбербанка, выше ставки по депозитам при вполне сопоставимых рисках, несмотря на то что на инвестиции не распространяются гарантии государства (страхование вкладов на суммы до 1,4 млн руб.). Постепенно стоит ожидать упрощения доступа к биржевым инструментам для клиентов, чей чек невелик. Брокеры станут обращать внимание инвесторов на самый простой способ выйти на биржу. Допустим, сегодня уже есть приложения, чей интерфейс прост и понятен. И эта тенденция будет сохраняться.